知名珠宝公司，再冲刺IPO！

2024-06-29

中国基金报记者卢鸰

知名珠宝商周六福在a股冲刺IPO三战三败后再次进入港交所。

6月27日，港交所网站披露了周六福提交的IPO申请，中金、中信建投国际为联席保荐人。

最近公布的招股书显示，2023年11月至2024年1月，由于回购条款触发，周六福实际控制人李伟柱与当时相关股东签订了股权转让协议，回购了绝大多数相关股东持有的股份，总投资约1.64亿元。

三战三败的a股IPO

不像周大福、周生生等创始人打造的黄金首饰品牌，周六福的实际控制人不姓周，也不是来自香港，而是来自潮汕的李氏兄弟。

早在2019年5月，福星就申请在深圳证券交易所主板上市。然而，珠江是康美制药的长期审计公司，因聘用的会计师事务所正中。康美财务造假事件发生后，被证监会立案调查。周六福的IPO审查暂停，同年12月被国家审计委员会否认。

2020年9月，周六福再次向证监会提交上市申请材料，但由于业务怀疑，被证监会第18届发审委第154次会议否认。

时隔近两年，2022年7月，周六福再次披露招股书，申请深圳市主板上市，但一直没有收到证监会的反馈。2023年2月底实行全面注册制后，其上市审批由证监会转移至深交所，3月26日收到首轮咨询。7月26日，公司回复咨询，但直到2023年11月17日才收到第二轮咨询，也没有进入上市委大会阶段。

由于多次申请，在2023年IPO首轮咨询中，深交所关注了公司之前的申请情况。

上一次申请发审委会议提出，周六福存在一些问题，比如主营业务收入增速远高于同行业公司，加盟模式下收入占比高，新加盟店平均销售额远高于平均门店平均销售额的原因和合理性。

对于这一点，深交所要求周六福在本次申请报告期内对上述问题进行整改。

周六福在回复中表示，与同行业上市公司相比，2020年至2022年公司主营业务收入增速较大，自营业务发展较大，加盟模式收入占比已降至50.81%，新增加的加盟店均销售额符合运营模式变化的特点。本报告期内已处理或合理解释了上一次申请发审委会议提出的关键问题。

回购条款已经履行

根据周六福2023年发布的招股书，永诚二号、金玉福源、架桥合利、徐波、华拓至远、明阳投资(以下统称投资者)分别与实际控制人李伟柱签署了《股权转让协议补充协议》(以下简称赌博协议)。

赌博协议中有回购条款。如果发行人未能上市，回购条款将被触发。发行人实际控制人之一李伟柱应回购投资者持有的发行人股份。李伟柱实际控制发行人的股份比例为外部股东总股权比例为67.28%。 3.91%。

回购条款是，如果公司出现以下情况之一，投资者有权要求李伟柱回购投资者持有的公司的全部或部分股权，李伟柱应以现金形式回购:公司未能在向中国证监会或沪深交易所申请IPO材料，并于2022年6月30日正式受理，或者公司未能在2024年6月30日前在上海或深圳证券交易所上市，或者在投资者同意的估值下被上市公司收购。

根据周六福在香港证券交易所发布的最新招股书，2023年11月至2024年1月，周六福实际控制人李伟柱与当时相关股东签订股权转让协议，回购了当时相关股东持有的绝大部分股份，总投资约1.64亿元。