近三千股下跌！半导体与特高压板块逆势走强

1月16日，A股三大股指震荡后尾盘下行，科创50指数逆势上涨，全市场成交额回升至3万亿元以上。港股市场同样走低，主要股指小幅下跌。

当日三大股指早盘曾一度冲高，临近收盘时集体下行，科创50指数盘中涨幅一度超过2%。收盘数据显示，沪指下跌0.26%，报4101.91点；深证成指下跌0.18%；创业板指下跌0.2%；科创50指数上涨1.35%。沪深北三市合计成交约3.06万亿元，较前一交易日增加近1200亿元。

全市场近3000只股票收跌，AI应用相关概念股出现回调，蓝色光标、昆仑万维跌幅超10%，引力传媒、新华网、人民网跌停；半导体板块表现强势，天岳先进、甬矽电子20%涨停，佰维存储、江波龙等股价创历史新高，兆易创新（603986）尾盘涨停也刷新历史高点；特高压概念板块崛起，思源电气涨停并创新高；人形机器人概念活跃，斯菱智驱上涨近13%，股价突破200元，五洲新春等涨停，绿的谐波上涨近10%也创下新高。值得关注的是，今日复牌的志特新材股价跳水跌停，此前6个交易日累计涨幅接近200%。

港股方面，华虹半导体上涨超7%；泡泡玛特、阿里健康跌幅超5%。

半导体板块强势拉升

半导体板块当日盘中大幅上涨，存储芯片、先进封装等细分领域个股表现突出。收盘时，天岳先进、甬矽电子20%涨停，佰维存储涨幅超17%，蓝箭电子、江波龙、华润微等涨幅超13%，兆易创新尾盘涨停。其中，甬矽电子、佰维存储、江波龙、兆易创新等个股股价均创历史新高。

市场研究机构Counterpoint Research近期发布报告指出，全球存储行业已进入“超级牛市”阶段，当前行情超过2018年的历史高点。在AI算力需求增长和服务器扩容的推动下，DRAM（动态随机存取存储器）与NAND Flash（非易失性内存器件）供应商的议价能力达到历史最高水平。报告显示，2025年第四季度存储产品价格已上涨40%以上，预计2026年第一季度价格将再涨40%至50%，第二季度仍有望上涨约20%。

机构分析认为，AI需求驱动全球存储芯片行业进入“超级周期”，供需错配导致产品涨价幅度超出预期。国内外存储芯片产能扩张持续推进，长鑫、长存的IPO进程加快，上游半导体设备领域的投资机会值得关注。

特高压概念板块崛起

特高压概念板块当日盘中上涨，收盘时电科院20%涨停，西高院涨幅接近20%，红相股份上涨超11%，思源电气涨停。

消息层面，1月15日国家电网宣布，“十五五”期间固定资产投资预计达4万亿元，较“十四五”时期增长40%。投资将重点用于构建新型电力系统、推动科技创新等，通过扩大有效投资带动产业链发展。

投资方向主要包括三个方面：一是构建新型电力系统，年均新增风光新能源装机容量约2亿千瓦，推动电能在终端能源消费中的占比提升至35%；二是加快特高压直流外送通道建设，跨区跨省输电能力较“十四五”末提升30%以上；三是提高终端用能电气化水平，满足3500万台充电设施的接入需求。

机构表示，国家电网在“十五五”期间加大投资，将提升电网设备行业的景气度，带动产业链相关企业发展，建议关注技术领先、规模较大的电网设备头部企业。

AI应用概念板块下跌

AI应用概念板块16日再次下跌，收盘时蓝色光标、昆仑万维跌幅超10%，视觉中国、引力传媒、新华网、人民网跌停。

值得注意的是，连续4个交易日涨停的人民网当日开盘后跳水跌停，收盘时跌停板上仍有近52万手封单。

人民网15日晚间发布风险提示称，经自查，公司目前不涉及GEO业务，未发现对公司股价可能产生重大影响的媒体报道或市场传闻，也未涉及市场热点概念。公司主要业务包括广告及宣传服务、内容科技服务、数据及信息服务、网络技术服务。目前公司生产经营正常，主营业务、经营情况及环境未发生重大变化，不存在应披露未披露的重大信息。

新华网14日晚间也提示，近日有媒体将公司列为GEO概念股。经自查，公司GEO业务尚未形成成熟盈利模式，市场认可度和盈利性存在不确定性，目前未产生收入。此外，公司未发现其他可能对股价产生较大影响的媒体报道、传闻或热点概念，主营业务为全媒广告服务、政企综合服务、数字及智能化业务、文化创意服务，目前经营正常，市场环境和行业政策未发生重大变化，不存在应披露未披露的重大信息。

引力传媒提示，公司主营业务未发生重大变化，股价短期内连续上涨，存在市场情绪过热、非理性炒作风险，涨幅已明显高于行业及上证指数同期涨幅，严重偏离公司基本面，随时可能快速下跌。若股价进一步异常上涨，公司可能申请停牌核查。

目前公司GEO事业部仍处于组建筹划阶段，GEO业务尚未形成成熟商业模式，市场认可度和盈利模式存在不确定性，未产生相关收入。此外，公司未发现其他可能对股价产生较大影响的媒体报道、传闻或热点概念，提醒投资者注意风险。